Fonds transparent

2,29 Euro schüttet der Deutsche Mittelstandsanleihen FONDS seinen Anlegern am 24.03.2016 für das Jahr 2015 aus. Nach der Ausschüttung von 2,10 Euro für das Jahr 2014 unterstreicht die deutliche Anhebung der Ausschüttung auf 2,29 Euro die anlegerfreundliche Ausschüttungspolitik des Deutschen Mittelstandsanleihen FONDS. Sie belegt auch die Qualität des exklusiv für den Deutschen Mittelstandsanleihen FONDS genutzten Analyseverfahrens KFM-Scoring.

Derzeit beträgt der gewichtete durchschnittliche Zinskupon der Anleihen im Deutschen Mittelstandsanleihen FONDS 6,66% p.a. Mit einer breiten Streuung in Anleihen mittelständischer Unternehmen aus unterschiedlichen Branchen, mit unterschiedlichen Laufzeiten und unterschiedlichen Zinskupons ist damit nicht nur für 2016, sondern auch für die nächsten Jahre die Grundlage für den weiteren Erfolg gelegt.

*) Am 24.02.2015 schüttete der Deutsche Mittelstandsanleihen FONDS seinen Anlegern je Fondsanteil 2,10 Euro aus. Deshalb wurde in dem obigen Schaubild bis einschließlich 23.02.2015 der Ausschüttungsbetrag von 2,10 Euro je Fondsanteil aus dem ausschüttungsfähigen Zwischengewinn herausgerechnet.

Die Performance des Deutschen Mittelstandsanleihen FONDS im Jahr 2015 beträgt 6,99%

Im Jahr 2015 entwickelte sich der ausschüttungsfähige Zwischengewinn sehr erfreulich, wie das obige Schaubild zeigt. Und auch im Januar 2016 steigt der Zwischengewinn weiter - aktuell beträgt er je Fondsanteil 2,44 Euro. Verantwortlich für diese Wertsteigerung ist die sorgfältige Auswahl der Wertpapiere anhand des exklusiv für den Deutschen Mittelstandsanleihen FONDS genutzten Analyseverfahrens KFM-Scoring.

Zwei Anleihen neu im Portfolio

Der Deutsche Mittelstandsanleihen FONDS hat seit dem letzten KFM-Telegramm zwei Anleihen neu in das Portfolio aufgenommen. Für beide neu in das Portfolio des Deutschen Mittelstandsanleihen FONDS aufgenommenen Anleihen hat das Analyseverfahren KFM-Scoring ein Kaufsignal generiert, nachdem der Kurs jeweils deutlich zurückgekommen war und die Anleihen damit auch aus Renditegesichtspunkten attraktiv wurden.

Neu in das Portfolio aufgenommen hat der Deutsche Mittelstandsanleihen FONDS die 7,50%-Anleihe der Hapag-Lloyd AG. Die Anleihe mit der WKN A13SNX verfügt über eine Laufzeit bis 2019. Hapag-Lloyd ist eine weltweit führende Linienreederei mit 9.500 Mitarbeitern an mehr als 350 Standorten in 117 Ländern. Von Hapag-Lloyd hält der Deutsche Mittelstandsanleihen FONDS bereits die 7,75%-Anleihe mit Laufzeit bis 2018 im Portfolio.

Außerdem kaufte der Deutsche Mittelstandsanleihen FONDS die 8,00%-Anleihe der eterna Mode Holding GmbH (A1REXA) mit Laufzeit bis 2017. Die eterna Mode Holding GmbH entwickelt, produziert und vertreibt Hemden und Blusen mit einer besonderen Kompetenz bei bügelfreien Stoffen.

Zwei Positionen wurden aufgestockt

Bei zwei Positionen im Portfolio nutzte der Deutsche Mittelstandsanleihen FONDS bei den Kurskapriolen am Markt für Mittelstandsanleihen in den vergangenen Tagen günstige Kaufgelegenheiten, um den Bestand zu erhöhen. Aufgestockt wurde die 7,75%-Anleihe der MITEC Automotive AG (A1K0NJ) und die 6,25%-Anleihe der Hörmann Finance GmbH (A13SNX).

Zinszahlungen bei vier Positionen

Seit dem letzten KFM-Telegramm am 14.01.2016 erhielt der Deutsche Mittelstandsanleihen FONDS Zinsen von der 4,875%-Anleihe der SGL Carbon SE (A1X3PA), der 5,0%-Anleihe der VTG Finance S.A., der 7,75%-Anleihe der Hapag-Lloyd AG (A1X3QY) und der 8,75%-Anleihe der Kirk Beauty One GmbH (A161WQ).

Zinskupon von durchschnittlich 6,66%

Derzeit ist der Deutsche Mittelstandsanleihen FONDS in 49 verschiedenen Wertpapieren investiert. Die 48 Anleihen verfügen unter Berücksichtigung der jeweiligen Gewichtung inklusive Liquidität im Gesamtportfolio über einen durchschnittlichen Zinskupon von 6,66% und weisen im Schnitt eine Laufzeit von über sechs Jahren auf. Darüber hinaus hält der Deutsche Mittelstandsanleihen FONDS einen Genussschein mit einer gewinnabhängigen Vergütung von 7%. Mit dieser breiten Streuung in Anleihen mittelständischer Unternehmen ist damit nicht nur für 2016, sondern auch für die nächsten Jahre eine Grundlage für den weiteren Erfolg gelegt.

Grundlagen für Ausschüttungen der kommenden Jahre gelegt

Nach der Ausschüttung von 2,10 Euro für das Jahr 2014 und der deutlichen Anhebung der Ausschüttung auf 2,29 Euro je Fondsanteil für das Jahr 2015 ist der Deutsche Mittelstandsanleihen FONDS auf einem guten Weg, auch für das Jahr 2016 eine Ausschüttung in ähnlicher Größenordnung zu erwirtschaften.

Wirtschaftsjahr
Tag der Ausschüttung
Bruttoausschüttung
201424.02.20152,10 Euro
201524.03.20162,29 Euro

Alphabetische Auflistung aller Mittelstandsanleihen im Kernportfolio (Stand 28.01.2016)

UnternehmenWKN

Kupon

LaufzeitBranche
Alfmeier Group 13/18A1X3MA7,500%29.10.18Automotive
Bastei Lübbe 11/16A1K0166,750%26.10.16Verlagswesen
DEMIRE 14/19A12T137,500%16.09.19Immobilien
DEWB 14/19A11QF76,000%11.04.19Beteiligungen
eterna Mode 12/17A1REXA8,000%09.10.17Mode
Ferratum Bank 15/17A1Z4JU4,900%21.01.17Bank
Ferratum Capital 13/18A1X3VZ8,000%21.10.18Mikrokredite
GEWA 14/18A1YC7Y6,500%24.03.18Immobilien
HELMA Eigenheimbau 13/18A1X3HZ5,875%19.09.18Eigenheimbau
Hörmann Finance 13/18A1YCRD6,250%05.12.18Automotive
IPSAK 12/19A1RFBP6,750%06.12.19Immobilien
KTG-Energie 12/18A1ML257,250%28.09.18Bioenergie
Lang & Cie. 15/18A161YX
6,875%
25.08.18
Immobilien
Metalcorp 13/18A1HLTD8,750%27.06.18Rohstoffhandel
Mitec Automotive 12/17A1K0NJ7,750%30.03.17Automotive
MS Spaichingen 11/16A1KQZL7,250%15.07.16Maschinenbau
NZWL 14/19A1YC1F7,500%04.03.19Automotive
NZWL 15/21A13SAD7,500%17.02.21Automotive
paragon 13/18A1TND97,250%02.07.18Automotive
PCC 13/18A1YCSY7,000%01.10.18Chemie
PCC 14/21A13SH36,750%01.10.21Chemie
Pfleiderer 14/19A12T177,875%01.08.19Holzwerkstoffe
PORR 14A19Y366,750%unbefr.Baugewerbe
publity WA 15/20A169GM3,500%17.11.20Immobilien
SeniVita Social Estate WA 15/20A13SHL6,500%12.05.20Pflegeimmobilien
SeniVita Sozial GS 14A1XFUZ8,00%*unbefr.Altenpflege
SNP AG 15/20A14J6N6,250%09.03.20IT-Dienstleistungen
Stern Immobilien 13/18A1TM8Z6,250%23.05.18Immobilien
UBM Development 14/19A1ZKZE4,875%09.07.19Immobilien
UBM Development 15/20A18UQM4,250%09.12.20Immobilien
* Nachzahlbare Grundvergütung 7% p.a., zzgl. gewinnabhängige Vergütung 1% p.a., Koppelung (nach oben) an Umlaufrendite

Alphabetische Auflistung aller Mittelstandsanleihen im Liquiditätsportfolio (Stand 28.01.2016)

UnternehmenWKN

Kupon

LaufzeitBranche
ALBA Group 11/18A1KQ178,000%15.05.18Recycling
Bertelsmann 15/75A14KAQ3,500%23.04.75Medien
DIC Asset 13/18A1TNJ25,750%09.07.18Immobilien
DIC Asset 14/19A12T644,625%08.09.19Immobilien
Douglas (Kirk Beauty) 15/23A161WQ8,750%15.07.23Einzelhandel
Franz Haniel 10/176019605,875%01.02.17Beteiligungen
Grenkeleasing 15A161ZB8,250%unbefr.Leasing
Hapag Lloyd 13/18A1X3QY7,750%01.10.18Schifffahrt
Hapag-Lloyd 14/19A13SNX7,500%15.10.19Schifffahrt
HeidelbergCement 07/18A0TKUU5,625%04.01.18Baustoffe
KION Group 13/20
A1HF096,750%15.02.20

Gabelstapler

Louis Dreyfus 13/20A1ZAP94,000%04.12.20Agrarrohstoffe
Phoenix PIB 13/20A1HLB43,125%27.05.20Pharmahandel

Schaeffler Finance 15/25

A1ZZMN3,250%15.05.25Automotive
SGL Carbon 13/21A1X3PA4,875%15.01.21Carbon-Herstellung
ThyssenKrupp 14/19A1R0413,125%25.10.19Anlagenbau
ThyssenKrupp 15/25A14J582,500%25.02.25Anlagenbau
VTG Finance 15/49A1ZVCJ5,000%29.01.49Güterwaggons
ZF NA Capital 15/23A14J7G2,750%27.04.23Automotive